एक, स्टेकिंग का सार

स्टेकिंग = टोकन को जमानत के रूप में उपयोग करना, PoS चेन को लेनदेन सत्यापित करने में मदद करना, नए जारी टोकन पुरस्कारों के बदले में। मुख्य अंतर: PoW बिजली के साथ प्रतिस्पर्धा करता है, PoS सिक्कों की मात्रा + ऑनलाइन समय के साथ।

दो, 2025 मुख्य सिक्कों की वास्तविक वार्षिक उपज (23 नवंबर)

सिक्का वास्तविक वार्षिक टिप्पणी
ETH 3.1-4.8% Lido शुल्क कटौती के बाद
SOL 6.2-7.8% Jito/Marinade
ADA 4.1-5.3% -
ATOM 8.5-11.2% उच्च उतार-चढ़ाव

तीन, तीन भागीदारी तरीके (केवल वास्तविक लागत)

1. एक्सचेंज स्टेकिंग (सबसे आसान)

  • कार्रवाई: बिनेंस / OKX/Bybit वन-क्लिक ऑपरेशन

  • लागत: आय से 15-30% शुल्क कटौती, न्यूनतम प्राप्ति

  • उपयुक्त: 1000 डॉलर से कम छोटी राशि, तकनीकी नौसिखिए

2. स्टेकिंग पूल (सर्वोत्तम मूल्य-प्रदर्शन)

  • मुख्य प्रोटोकॉल: Lido (ETH), Jito (SOL), Rocket Pool

  • प्रवेश स्तर: 0.01 सिक्के से शुरू

  • लागत: शुल्क 5-10%

  • फायदा: तरल स्टेकिंग टोकन (stETH, mSOL) प्राप्त कर सकते हैं, DeFi चक्र में जारी रखें

  • उपयुक्त: मध्यम फंड, लंबे समय के धारक, बुनियादी DeFi ऑपरेशन समझने वाले

3. स्वयं नोड बनाना (केवल बड़े निवेशकों के लिए अनुशंसित)

  • प्रवेश स्तर: ETH 32 सिक्के से शुरू, SOL न्यूनतम 50 सिक्के के आसपास

  • लागत: हार्डवेयर निवेश + 24 घंटे ऑनलाइन रखरखाव + तकनीकी क्षमता

  • फायदा: आय पूरी तरह से खुद की, कोई शुल्क नहीं + नोड शासन अधिकार

  • उपयुक्त: मजबूत फंड, तकनीकी पृष्ठभूमि वाले, लंबे समय के विचारधारा वाले

चार, 2025 वास्तविक जोखिम (केवल सबसे घातक)

1. लॉक-अप अवधि जोखिम

  • ETH वर्तमान में अभी भी अनलॉक के लिए कतार में (सबसे लंबा कई महीने तक)

  • SOL अनलॉक लचीला, लेकिन अग्रिम अनलॉक के लिए 7 दिन की आय का जुर्माना

2. शून्य होने की संभावना

  • 2025 में पहले ही 11 छोटे चेन स्टेकिंग प्रोटोकॉल फट चुके हैं, कुल हानि 4.7 बिलियन डॉलर

  • लौह नियम: केवल TVL टॉप 20 के सिक्के और प्रोटोकॉल को छुएं

3. सिक्का मूल्य गिरावट आय को ऑफसेट करती है

  • उदाहरण: 10 ETH स्टेक करके 0.4 ETH कमाएं, यदि ETH 30% गिरे, तो शुद्ध हानि 2.96 ETH

4. री-स्टेकिंग जोखिम

  • EigenLayer जैसे प्रोटोकॉल में 2025 में पहले ही 3 छोटी कमजोरियां आ चुकी हैं

  • स्मरण: अतिरिक्त आय केवल +1-2%, जोखिम और आय अनुपात में नहीं, भागीदारी की सलाह नहीं

पांच, 2025 न्यूनतम लागत प्रारंभिक योजना (1000 डॉलर के अंदर)

फंड आवंटन राशि कार्रवाई योजना अपेक्षित वार्षिक अनलॉक लचीलापन
स्थिर मुद्रा + SOL 500 USDC SOL में बदलें → Jito स्टेकिंग पूल 7.1% लचीला (7 दिन की आय का जुर्माना)
स्थिर मुद्रा + ETH 300 USDC stETH खरीदें (Lido) 3.8% + DeFi आय कतार की आवश्यकता (3-6 महीने)
स्थिर मुद्रा 200 USDC बिनेंस लचीली स्टेकिंग 5% के आसपास कभी भी निकाल सकते हैं (कोई जुर्माना नहीं)

अपेक्षित आय और तरलता

  • समग्र वार्षिक: 5.8-7.2%

  • जोखिम स्तर: अत्यंत कम

  • आपातकालीन तंत्र: 20% फंड को कभी भी वापस ले सकते हैं

छह, एक वाक्य निष्कर्ष

स्टेकिंग 2025 में साधारण लोगों के लिए सबसे स्थिर 4-8% वास्तविक वार्षिक आय का स्रोत है, लेकिन हमेशा केवल "मृत धन" (3 वर्ष से अधिक न उपयोग होने वाले धन) का उपयोग करें, और केवल शीर्ष सिक्कों और शीर्ष प्रोटोकॉल चुनें। बाकी सब जीवन से ब्याज बदलना है।