به عنوان یک وبلاگ‌نویس با تجربه در حوزه وب۳، همیشه با این سؤال روبرو می‌شوم که چرا سیستم‌های مالی سنتی هنوز اینقدر دست‌وپاگیرند؟ تصور کنید بخواهید کمی پول به دوستانتان در خارج از کشور بفرستید، اما کارمزدهای سنگین نصف مبلغ را بخورند و چند روز هم منتظر بمانید تا برسد. یا بخواهید پس‌انداز کنید و سود ناچیزی بگیرید، در حالی که برای وام گرفتن باید از هزار خوان بگذرید. این مشکلات نه تقصیر شماست و نه تصادفی؛ این‌ها ضعف‌های ذاتی سیستم بانکی سنتی هستند. در این مقاله، می‌خواهیم نگاهی عمیق به دلایل ظهور دیفای (DeFi) بیندازیم، نه برای تخریب بانک‌ها، بلکه برای نشان دادن اینکه چقدر قدیمی، گران، کند و محدود شده‌اند. بعد از خواندن این مطلب، خواهید فهمید چرا دیفای از سال ۲۰۲۱ تا حالا همچنان در اوج محبوبیت است – به خصوص در کشورهایی مثل ایران که دسترسی به خدمات مالی جهانی چالش‌برانگیز است.

بانک‌ها: غول‌های مالی جهان، اما پر از تله‌های پنهان

بانک‌ها ستون فقرات اقتصاد جهانی‌اند. آن‌ها سپرده‌ها را جمع می‌کنند، وام می‌دهند، پرداخت‌ها را مدیریت می‌کنند، به شرکت‌ها کمک مالی می‌رسانند و حتی نقش خزانه‌دار دولت‌ها را ایفا می‌کنند.

تا سال ۲۰۲۶، ارزش بازار ده بانک بزرگ جهان به راحتی از چند تریلیون دلار عبور می‌کند.

(داده‌ها بر اساس به‌روزرسانی پایان ۲۰۲۵ تا اوایل ۲۰۲۶؛ جی‌پی‌مورگان چیس همچنان در صدر نشسته با ارزش بیش از ۹۱۵۰ میلیارد دلار، و بانک آو آمریکا با حدود ۴۱۸۰ میلیارد دلار در تعقیبش است.)

در اینجا لیستی تازه از ده بانک برتر جهان بر اساس ارزش بازار در سال ۲۰۲۶ (با تکیه بر داده‌های بازار اخیر) آورده‌ام:

  • ۱. جی‌پی‌مورگان چیس (آمریکا) - حدود ۹۱۵۰ میلیارد دلار
  • ۲. بانک آو آمریکا (آمریکا) - حدود ۴۱۸۰ میلیارد دلار
  • ۳. ولز فارگو (آمریکا) - حدود ۳۱۵۰ میلیارد دلار
  • ۴. اچ‌اس‌بی‌سی (بریتانیا) - حدود ۲۸۰۰ میلیارد دلار
  • ۵. رویال بانک کانادا (کانادا) - حدود ۲۴۳۰ میلیارد دلار
  • ۶. بانک工商 چین (ICBC) (چین) - غول آسیایی، اما ارزش بازارش از رقبای آمریکایی عقب مانده
  • ۷. بانک ساخت‌وساز چین
  • ۸. بانک کشاورزی چین
  • ۹. بانک چین
  • ۱۰. میتسوبیشی یو‌اف‌جی (ژاپن)

بانک‌های آمریکایی صدرنشین هستند، در حالی که چهار بانک بزرگ چینی با دارایی‌های عظیم، ارزش بازاری محافظه‌کارانه‌تری دارند.

این غول‌ها نفوذشان به هر گوشه‌ای از جهان رسیده.

اما بزرگی همیشه به معنای بی‌نقص بودن نیست. بحران مالی ۲۰۰۸ نمونه بارزی است: بانک‌ها با اهرم‌های بیش از حد و وام‌های پرریسک، اقتصاد را به لبه پرتگاه بردند و دولت‌ها مجبور به تزریق میلیاردها دلار شدند.

ورشکستگی لیمان برادرز و تصاحب واشنگتن میوچوال توسط مقامات، هنوز هم لرزه بر اندام‌ها می‌اندازد.

در سال ۲۰۲۳، سقوط ناگهانی بانک سیلیکون ولی و سیگنچر، دوباره هشدار داد: حتی بزرگ‌ترین بانک‌ها هم می‌توانند در یک شب فروبریزند.

نهادهای متمرکز همیشه در معرض خطر نقاط شکست واحد هستند.

دردسر اول: انتقال پول بین‌المللی، دزدی آشکار و انتظار طاقت‌فرسا

پرداخت‌های سریع دیفای

فرض کنید در تهران هستید و می‌خواهید ۱۰۰۰ دلار به خانواده‌تان در خارج بفرستید، مثل خیلی از ایرانی‌های مهاجر.

روند سنتی بانکی:

  • ابتدا تفاوت نرخ ارز را کسر می‌کنند (بانک‌ها همیشه کمی دستکاری می‌کنند)
  • کارمزد ارسال بین‌المللی (۲۰ تا ۵۰ دلار خروجی)
  • کارمزد دریافت بانک مقصد (۱۰ تا ۳۰ دلار ورودی)
  • انتظار ۳ تا ۷ روز کاری، گاهی بیشتر
  • پر کردن فرم‌های ضدپولشویی، که حریم خصوصی‌تان را کامل فاش می‌کند

در سال‌های ۲۰۲۵-۲۰۲۶، میانگین هزینه جهانی انتقال پول هنوز حدود ۶.۴۹ درصد است (برای ۲۰۰ دلار، حدود ۱۳ دلار هزینه).

در برخی مسیرها به ۱۰-۱۵ درصد می‌رسد و فقرا بیشترین ضرر را می‌برند.

اما دیفای چطور؟

با استفاده از استیبل‌کوین‌هایی مثل USDC، USDT یا USDe از Ethena، مستقیم از کیف پول به کیف پول:

  • رسیدن در ۱۵ ثانیه تا ۵ دقیقه
  • کارمزد فقط چند سنت تا چند ریال
  • بدون واسطه‌ای که سود ببرد
  • انتقال جهانی بدون مرز

تا سال ۲۰۲۶، پرداخت‌های مرزی با استیبل‌کوین‌ها عادی شده. کارگران مهاجر با آن حقوق می‌گیرند، کسب‌وکارها پرداخت‌های جهانی دریافت می‌کنند و پولی که صرفه‌جویی می‌شود، برای چند وعده غذای سنتی ایرانی مثل کباب کافی است.

حالا بگویید، کی حاضر است زیر تیغ بانک‌ها برود؟

دردسر دوم: دسترسی؟ برای بسیاری، درهای بانک بسته است

دسترسی مالی جهانی

بر اساس آخرین داده‌های بانک جهانی (گزارش Global Findex ۲۰۲۴-۲۰۲۵):

هنوز ۱.۳ میلیارد بزرگسال در جهان حساب بانکی ندارند (unbanked).

این عدد از ۱.۷ میلیارد در ۲۰۱۷ کمتر شده، اما همچنان عظیم است!

بیشترشان در کشورهای در حال توسعه، مناطق روستایی و خانواده‌های کم‌درآمد زندگی می‌کنند. دلایل؟ فقر، نبود شعبه، عدم اعتماد و فرآیندهای پیچیده احراز هویت.

اما نکته جالب اینجاست: بیش از دو سوم این ۱.۳ میلیارد نفر گوشی هوشمند دارند!

دیفای مستقیم وارد میدان می‌شود:

  • فقط نیاز به گوشی و کیف پول (مثل MetaMask، Rabby یا Phantom)
  • راه‌اندازی حساب در چند دقیقه (بدون نیاز به مراجعه به بانک با مدارک)
  • ذخیره، قرض، کسب سود و انتقال همه ممکن

دیفای به ملیت، سن، مذهب یا وضعیت اجتماعی‌تان کاری ندارد.

در برابر کد، همه برابرند.

این است مالی واقعی برای همه.

فکر کنید به جوانان در خاورمیانه یا جنوب آسیا که با کیف پول موبایل‌شان مستقیم وارد وام‌دهی Aave یا مبادله در Uniswap می‌شوند و به اقتصاد جهانی وصل می‌گردند.

کاری که بانک‌های سنتی دهه‌ها نتوانستند بکنند، بلاکچین در چند سال انجام داد – و در ایران هم، جایی که تحریم‌ها دسترسی را سخت کرده، این تغییر حس آزادی می‌دهد.

دردسر سوم: تمرکز + عدم شفافیت = بمب ساعتی

آیا بانک‌ها امن‌اند؟ ظاهراً با نظارت‌های سختگیرانه بله، اما واقعیت این است:

  • می‌توانند ورشکست شوند (پس از ۲۰۰۸، صدها بانک کوچک آمریکایی تعطیل شدند)
  • قدرت بیش از حد متمرکز (چند نفر تصمیم می‌گیرند چه کنند با تریلیون‌ها دلار)
  • شفافیت پایین (مردم عادی نمی‌توانند حساب‌های بانکی را بفهمند، و آژانس‌های رتبه‌بندی به دارایی‌های بد AAA می‌دهند)

دیفای برعکس عمل می‌کند:

  • ساخته شده روی بلاکچین عمومی (عمدتاً اتریوم)
  • کد منبع باز، هر کسی می‌تواند بررسی کند
  • حکومت‌داری از طریق DAO و رأی‌گیری Snapshot، نه تصمیمات یک‌جانبه بزرگان
  • قراردادهای هوشمند خودکار اجرا می‌شوند، بدون امکان تغییر پنهان قوانین

البته دیفای هم ریسک دارد: باگ‌های کد، حملات هکری، فرار تیم‌های توسعه.

اما حداقل همه چیز علنی است و اگر ضرر کنید، می‌دانید چرا.

برخلاف بانک‌ها که در بحران‌ها، حتی ریشه مشکل را نمی‌فهمید.

مثال دیگر: رویداد گیم‌استاپ در ۲۰۲۱، جایی که رابینهود معاملات خرده‌فروشان را محدود کرد چون مؤسسات بزرگ ضرر می‌کردند.

در دیفای؟ هیچ‌کس نمی‌تواند جلوی معامله‌تان را بگیرد. Uniswap همیشه آنلاین است، ۲۴/۷ بدون وقفه.

این است آزادی واقعی – چیزی که در سیستم‌های محدودشده، مثل آنچه در ایران تجربه می‌کنیم، بیشتر به چشم می‌آید.

مالی سنتی در برابر دیفای: کدام بهتر است؟ (نگاهی به ۲۰۲۶)

معیاربانک‌های سنتیدیفای (وضعیت ۲۰۲۶)
سرعت افتتاح حسابچند روز تا چند هفتهچند دقیقه
انتقال مرزیچند روز + هزینه بالاثانیه‌ای + هزینه کم
سود/درآمدسپرده ۱-۳٪، وام گرانسرمایه‌گذاری استیبل‌کوین ۵-۲۰٪+، وام‌دهی انعطاف‌پذیر
آستانه ورودنیاز به مدارک هویتی و آدرسفقط کیف پول
شفافیتجعبه سیاه داخلیکد عمومی + قابل بررسی روی زنجیره
ریسک سانسور/مسدودسازیدولت یا بانک هر لحظه متوقف می‌کندشما کلید خصوصی را کنترل می‌کنید، تقریباً بدون سانسور
پایداریحمایت نظارتی، اما در بحران‌های بزرگ سقوطغیرمتمرکز، اما ریسک هکر و آسیب‌پذیری

خلاصه: مالی سنتی پایدار است، اما گران، کند و محدود.

دیفای سریع، ارزان و باز است، اما مسئولیت با شماست.

دیفای نمی‌خواهد بانک‌ها را نابود کند، بلکه نقاط ضعف‌شان را پر می‌کند.

در آینده، احتمالاً بانک‌ها از استیبل‌کوین‌ها به عنوان افزونه استفاده کنند و پروتکل‌های دیفای موتور زیربنایی شوند، و همه با هم همکاری کنند.

در فصل بعدی مستقیم به سراغ دیفای می‌رویم: دیفای چیست؟ چطور کار می‌کند؟ پروتکل‌های اصلی چه شکلی‌اند؟

کیف پول‌تان آماده است؟ فقط خواندن کافی نیست، باید وارد عمل شوید تا سود ببرید!

 

پیشنهاد سه صرافی برتر جهانی کریپتو:

برای همه‌چیز بایننس، برای حرفه‌ای‌ها OKX، برای آلت‌کوین‌ها Gate! سریع ثبت‌نام کنید و از تخفیف مادام‌العمر کارمزد بهره ببرید~